3月29日，深交所舉辦《證券上市協(xié)議（2018年修訂版）》簽署儀式，正式啟動(dòng)新版證券上市協(xié)議簽署工作。這是深交所落實(shí)新修訂的《證券交易所管理辦法》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《管理辦法》），補(bǔ)齊制度短板，強(qiáng)化依法全面從嚴(yán)監(jiān)管的又一重要舉措。萬(wàn)科A、招商蛇口、中興通訊、順豐控股、國(guó)信證券、立訊精密、大族激光、華大基因、康泰生物、欣旺達(dá)的董事長(zhǎng)、總經(jīng)理等高管參加儀式。深交所總經(jīng)理王建軍出席會(huì)議。
深交所于1991年與深寶安簽訂第一份上市協(xié)議，此后根據(jù)市場(chǎng)發(fā)展和監(jiān)管實(shí)踐，先后進(jìn)行了5次修改，順應(yīng)了資本市場(chǎng)監(jiān)管體制機(jī)制的發(fā)展變化，體現(xiàn)了交易所監(jiān)管職能和監(jiān)管方式的優(yōu)化完善，對(duì)培育市場(chǎng)契約文化發(fā)揮了積極作用。2018年1月1日，新修訂的《管理辦法》正式實(shí)施。作為資本市場(chǎng)一部重要的規(guī)章制度，《管理辦法》圍繞加強(qiáng)黨對(duì)交易所的領(lǐng)導(dǎo)、完善交易所內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)以及強(qiáng)化交易所一線(xiàn)監(jiān)管職能等方面作出系列制度調(diào)整，其中第五十八條規(guī)定，交易所應(yīng)與申請(qǐng)上市的公司訂立上市協(xié)議，并在協(xié)議中明確雙方的權(quán)利義務(wù)，以及現(xiàn)場(chǎng)檢查、懲罰性違約金等內(nèi)容。相關(guān)規(guī)定豐富了交易所監(jiān)管的“工具箱”，給一線(xiàn)監(jiān)管裝上“牙齒”。為全面做好新形勢(shì)下一線(xiàn)監(jiān)管各項(xiàng)工作，補(bǔ)短板、強(qiáng)弱項(xiàng)、防風(fēng)險(xiǎn)，深交所以落實(shí)《管理辦法》為契機(jī)，啟動(dòng)了上市協(xié)議的修訂工作。在上市協(xié)議修訂過(guò)程中，深交所召開(kāi)專(zhuān)題會(huì)議，廣泛征求上市公司代表和專(zhuān)業(yè)律師對(duì)修訂內(nèi)容的意見(jiàn)訴求，回應(yīng)關(guān)切、改進(jìn)完善。
此次修訂，遵循“適應(yīng)新要求、解決老問(wèn)題”的基本思路，對(duì)舊版協(xié)議進(jìn)行了全面優(yōu)化，內(nèi)容更加完備、形式更加規(guī)整，主要有以下三方面內(nèi)容：
第一，落實(shí)《管理辦法》新要求，強(qiáng)化一線(xiàn)監(jiān)管職能。一是豐富監(jiān)管手段。明確交易所可對(duì)上市公司進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)檢查，以及檢查的方式措施。明確上市公司違反規(guī)則協(xié)議的，除了通報(bào)批評(píng)、公開(kāi)譴責(zé)外，深交所還可按規(guī)定采取向相關(guān)主管部門(mén)出具監(jiān)管建議函、收取懲罰性違約金等懲戒措施。二是明確交易所重要職權(quán)，包括實(shí)施停復(fù)牌、風(fēng)險(xiǎn)警示，作出暫停、恢復(fù)或終止上市決定等，實(shí)現(xiàn)監(jiān)管鏈條全覆蓋。三是充實(shí)信息披露和規(guī)范運(yùn)作監(jiān)管依據(jù)。明確上市公司應(yīng)當(dāng)誠(chéng)實(shí)守信、規(guī)范運(yùn)作，并按規(guī)定履行信息披露及其他相關(guān)義務(wù)。上市公司為信息披露的第一責(zé)任人，應(yīng)確保信息披露內(nèi)容的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)、公平。
第二，體現(xiàn)契約精神，突出交易所自律管理屬性。一是明確交易所的義務(wù)和服務(wù)職能。深交所與上市公司共同遵守有關(guān)法律法規(guī)和業(yè)務(wù)規(guī)則的規(guī)定，依法依規(guī)履行職能。除了實(shí)施自律監(jiān)管，深交所為公司證券的發(fā)行、上市交易、停復(fù)牌辦理，及公司信息披露、并購(gòu)重組等業(yè)務(wù)提供設(shè)施、咨詢(xún)、培訓(xùn)等服務(wù)便利。二是明確內(nèi)部救濟(jì)機(jī)制，提高自律監(jiān)管公正性和透明度。協(xié)議規(guī)定，深交所建立自律監(jiān)管內(nèi)部救濟(jì)制度，保障上市公司對(duì)深交所相關(guān)重大自律監(jiān)管決定申請(qǐng)聽(tīng)證、復(fù)核的權(quán)利。此外，為進(jìn)一步暢通內(nèi)部救濟(jì)渠道，優(yōu)化實(shí)施程序，加大對(duì)上市公司等當(dāng)事人的保護(hù)力度，深交所還相應(yīng)對(duì)《聽(tīng)證程序細(xì)則》《上訴復(fù)核委員會(huì)工作細(xì)則》進(jìn)行了修訂，擬近期對(duì)外發(fā)布。三是調(diào)整爭(zhēng)議解決條款，給予上市公司一定選擇權(quán)。原上市協(xié)議為指定仲裁管轄，為保障上市公司合法權(quán)益，此次修訂提供有管轄權(quán)法院起訴及仲裁兩套方案，允許上市公司自行選擇爭(zhēng)議解決方式。
第三，提高協(xié)議的靈活性和彈性。一是體現(xiàn)“原則監(jiān)管”理念。為有效防控市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，明確深交所有權(quán)基于維護(hù)公共利益、市場(chǎng)秩序及投資者合法權(quán)益等監(jiān)管需要，對(duì)上市公司實(shí)施自律監(jiān)管。二是簡(jiǎn)化上市費(fèi)用條款。原則性要求上市公司按協(xié)議附件的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，在收到相關(guān)通知后及時(shí)足額繳納上市費(fèi)用，便于深交所根據(jù)市場(chǎng)發(fā)展情況對(duì)收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)或方式進(jìn)行調(diào)整，也為深化分類(lèi)監(jiān)管預(yù)留空間。三是簡(jiǎn)化有關(guān)退市股份轉(zhuǎn)讓安排的條款。原則性要求股票摘牌后應(yīng)按規(guī)定進(jìn)入相關(guān)場(chǎng)所進(jìn)行轉(zhuǎn)讓?zhuān)⒚鞔_該條款效力不因協(xié)議終止而終止。
會(huì)上，王建軍表示，本立而道生，本固則木榮。上市協(xié)議是交易所進(jìn)行自律監(jiān)管的制度根基和權(quán)利本源，是確定交易所與上市公司之間權(quán)利義務(wù)關(guān)系的基礎(chǔ)法律文件，是雙方共同的行為準(zhǔn)則。上市公司作為資本市場(chǎng)的基石、價(jià)值投資的源泉，應(yīng)當(dāng)遵規(guī)守法、重諾守信，維護(hù)中小投資者合法權(quán)益，堅(jiān)守實(shí)體經(jīng)濟(jì)，實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展。深交所作為市場(chǎng)的組織者、運(yùn)營(yíng)者和自律監(jiān)管者，將在習(xí)近平新時(shí)代中國(guó)特色社會(huì)主義思想的指導(dǎo)下，一如既往地維護(hù)好公開(kāi)、公平、公正的市場(chǎng)秩序，強(qiáng)化透明度建設(shè)，持續(xù)運(yùn)用法治思維方式加強(qiáng)一線(xiàn)監(jiān)管，支持上市公司借力資本市場(chǎng)做優(yōu)做強(qiáng)，并與廣大優(yōu)秀上市公司攜手前行，努力打造世界領(lǐng)先的創(chuàng)新資本形成中心，推動(dòng)資本市場(chǎng)強(qiáng)國(guó)建設(shè)，以實(shí)際行動(dòng)為中國(guó)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展作出更大貢獻(xiàn)。
王建軍表示，為確?！豆芾磙k法》不折不扣執(zhí)行到位，加快形成系統(tǒng)完備、科學(xué)規(guī)范、運(yùn)行有效的規(guī)則制度體系，除了上市協(xié)議，深交所還逐條對(duì)標(biāo)，對(duì)所內(nèi)其他需要修訂調(diào)整的規(guī)章制度進(jìn)行了系統(tǒng)梳理，并制定了補(bǔ)齊制度短板工作方案，穩(wěn)步推進(jìn)相關(guān)工作。
